domingo, 26 de junio de 2016

Qué es el Price Action o Acción del precio

En este artículo vamos a hablar de la estrategia de Price Action o también llamada acción del precio.

Primero definamos qué es el price action.

La acción del precio es una estrategia de análisis del mercado que se fundamenta en los movimientos pasados del precio y que combinada con elementos del análisis técnico, pretende proyectar su comportamiento, a estos movimientos se les conoce como la acción del precio en el mercado.

Cuando a algunos traders le preguntan por su estrategia hablan del price action. Estrategias hay muchas, y algunas automatizadas, pero la ventaja del price action es que más que una estrategia es un enfoque, una manera de entender el mercado.

La principal característica de la acción del precio, es que su trading no utiliza ningún indicador. Apenas unos pocos elementos son suficientes para obtener toda la información que se necesita del mercado. Estas elementos que acompañan el análisis de la acción del precio suelen ser:

  • Soportes y resisitencias, tanto horizontales como dinámicos.
  • Líneas de tendencia y niveles de Fibonacci
  • Alguna media móvil importante

De hecho, a medida que uno profundiza en la estrategia, va simplificando su análisis a la mínima expresión, sin que llegue a ser un análisis vago o superficial. Más bien tratando de eliminar todo lo superfluo para quedarnos con lo importante: los movimientos relevantes del precio.

Hay que recordar que en el mercado intervienen muchos factores, y esto hace que se genere gran cantidad de ruido en los gráficos. Nuestra labor como analistas de price action es distinguir el grano de la paja. Abstraernos del ruido y quedarnos con la información valiosa que dará lugar a la identificación temprana de los movimientos.

El price action no pretende predecir nada. Como hemos apuntado en el párrafo anterior, pretende detectar de manera temprana qué está ocurriendo, y en consecuencia darnos una posición de ventaja en el mercado, permitiendo que nos posicionemos del lado correcto. Vendiendo, comprando o absteniéndonos de participar, según sea el caso. 

Las entradas, también llamadas setups de la acción del precio, suelen ser patrones chartistas (patrones gráficos) bien de continuación de la tendencia o de inversión de la tendencia, combinadas con patrones de velas japonesas. Existen patrones de velas importantes en el price action como el doji o el pinbar. 

De todos estas setups, tenemos videos ilustrativos en el canal de Youtube.

Personalmente considero que el price action es la mejor manera de analizar cualquier mercado financiero, porque finalmente el precio de un instrumento y su variaciones relativas son la única indicación que tenemos para saber si algo es barato o es caro en un determinado instante de tiempo.E identificar si algo es caro o barato es, al fin y al cabo,  la base del trading.

lunes, 20 de junio de 2016

Cómo elaborar el plan de trading


Seguramente has escuchado que es importante en el trading tener siempre un plan trazado antes de entrar al mercado para evitar improvisaciones que hagan de tu trading algo mediocre. Nos referimos por supuesto al plan de trading, en este artículo y el vídeo que lo acompaña, explicamos qué es el plan de trading y qué debe contener.

¿Qué es el plan de trading?

El plan de trading es una hoja/documento donde debes anotar los niveles importantes que se extraen de tu análisis, y de manera esquemática, los siguientes puntos:
  • Los pares o instrumentos que hemos analizado y que vamos a operar
  • Niveles importantes de soportes y resistencias, líneas de tendencia (u otros niveles que consideres de interés)
  • Condición de mercado para cada temporalidad (time frame 1h, 4h, D... según tu operativa). Ya sabes que puede ser: alcista, bajista o lateral.
  • Debe cubrir las posibilidades en torno a estos niveles, es decir qué hacer si el precio sobrepasa o no llega a dichos niveles.

 Conviene que el plan sea sencillo y muy concreto para simplificarnos la operativa. Ni el plan ni nuestro trading deben ser algo complicado. Recuerda que los mejores traders siguen la metodología KISS (Keep It Simple and Stupid, es decir, Mantenlo simple y estúpido).

Algunos elementos extra que puede contener el plan pueden ser:

  • Noticias fundamentales y en qué día y hora se esperan
  • Tamaño de las posiciones (con cuántos lotes voy a entrar en las operaciones)
  • Niveles de movimiento de los stops a Breakeven (nivel de entrada)
  • Toma o no de ganancias parciales y en qué nivel
Todo esto es información adicional y no es necesario que esté en el plan, aunque sí es muy práctico y conveniente si lo quieres hacer de manera metódica.

¿Cuándo hay que elaborar este plan?

Lo mejor sería plasmarlo después de realizar tus análisis ya sea de forma diaria o una vez a la semana si operas en time frames elevados. 

Acuérdate siempre que no debes hacer nada que no esté escrito en el plan, pues eso sería no respetarlo, y estarías invalidando tanto tu plan de trading como el análisis que le precedió.

Aquí puedes ver el vídeo asociado en Youtube:


Y aquí puedes descargar un ejemplo muy sencillo de plan de trading para que te sirva como plantilla:

https://drive.google.com/file/d/0BxSKpoWck5Z9UVJLNUZfWTdBVzA/view



lunes, 6 de junio de 2016

Vivir del trading

Ahora sí. Vamos a hacer un artículo completo acerca de vivir del trading. Por supuesto es una opinión personal, pero basada en la experiencia, pues en el momento de la publicación de este artículo me dedico a tiempo completo al trading en el mercado de divisas.

[ Antes de empezar... si lo prefieres puedes escuchar este articulo en el podcast:
https://www.ivoox.com/11823159 ]

De las primeras cosas que busqué en internet cuando me empecé a interesar por el mundo del trading es ¿se puede vivir del trading? O también ¿cómo vivir del trading?

Son preguntas que todos nos hacemos cuando atisbamos una posibilidad, por remota que sea, de dedicarnos a algo que no sea tener que estar 8 horas en un trabajo (que nos puede gustar o no) por un sueldo, que en muchas ocasiones no es proporcional de acuerdo al esfuerzo y tiempo que invertimos. No a todos nos agrada cambiar nuestro tiempo por dinero.

La verdad es que los artículos que leía en aquel entonces, me resultaban un poco desalentadores. Muchos aseguran que hace falta un gran capital, cosa que ciertamente poca gente posee. Otros, que te puedes dar por muy satisfecho con rentabilidades del 5% al mes (incluso al año!). Algunos también dicen que hay que tener un buen colchón para los meses de pérdidas. Y otros directamente aseveran, seguramente sin haber abierto una orden en su vida, que esto está hecho para que "uno no gane".

Si has escuchado este tipo de opiniones, seguramente te hayas desanimado como me pasaba a mí. Lo peor es que para muchas personas, estas aseveraciones son una realidad. Pero tiene una causa: la ignorancia. Por favor, que no se tome como prepotencia, nada más lejos de la realidad. Pero si alguien considera que no se puede obtener una rentabilidad mayor al 15% mensual, es porque desconoce varias cosas: cómo funcionan los mercados, qué mercados apalancados existen para lograrlo y qué conceptos, habilidades, entrenamiento, recursos, etc. hay que tener para lograr dichas cotas.

Por supuesto nunca hay que lanzar las campanas al vuelo, por mucho tiempo o práctica o años de experiencia en el mercado. Pero, si tu cuenta (no la de otros, ni las que has visto por internet, o te han dicho que tal o cual persona saca "X" al mes...) Repito, si tu cuenta te da hechos de que efectivamente estás obteniendo buenos resultados, es la mejor confirmación, y de hecho la única, que podemos tener de que se puede vivir del trading. Y con vivir del trading me refiero a tener unos ingresos exclusivos de nuestras operaciones equivalentes o mayores a los que se podrían tener en el mismo trabajo donde estamos empleados o donde hayamos estado empleados.

Preguntar si es posible vivir del trading es equivalente a preguntarse si es posible vivir de la pintura, o de ser actor, o de ilustrador de comics, o de músico, por citar algunas profesiones poco comunes. Y creo que la respuesta a todas estas preguntas es bastante obvia pues existe gente que no sólo vive de ellas, sino que los mejores en estos campos han podido generar incluso fortunas.

Afinando un poco más el tema, sería más adecuado preguntarse ¿qué se necesita para vivir del trading?

Vamos a hacer un repaso por todos los factores implicados: qué se necesita, cuánto tiempo se tarda, cuánto dinero necesitas... de la manera más directa y genérica posible. Como digo siempre según nuestra experiencia, que hay que tener en cuenta que es exclusiva en Forex, el mercado de divisas. De los demás mercados, no puedo hablar con conocimiento de causa.

Antes que nada vamos a ver las condiciones sine qua non para dedicarte a esto, básicamente son dos:

  • Te tiene que apasionar. Esto es así, porque si no te apasiona, no le podrás dedicar todas las  horas necesarias para profundizar lo suficiente, para tener la constancia necesaria que te llevará a dominar (muy entre comillas) el mercado.
  • Se te debe dar bien. Lamentablemente no basta con que te apasione. Tienes que tener cierta habilidad, cierto instinto. Por supuesto, con el tiempo y la práctica existe un gran margen de mejora, pero si ya vienes de serie con virtudes como la paciencia, ser bueno con los números, tener facilidad de adaptación y aprendizaje, etc. Te será mas fácil.

Supongamos que los mercados te apasionan, llevas cierto tiempo estudiando análisis técnico, has hecho unas prácticas con cuenta demo durante unos meses, y tienes rentabilidades mensuales positivas. Si haces bien las cosas, seguirás practicando ahora sí con una cuenta real de tamaño pequeño unos meses. Una vez te acostumbres a trabajar con dinero real, si todo va bien, y aunque quiebres alguna cuenta, perseveras, y nuevamente tienes unos meses de rentabilidad positiva, entonces estás a un paso de dar el salto.

Dos factores claves son: tu destreza (experiencia) y el tamaño de tu cuenta. A mayor sea el tamaño de tu cuenta, antes podrás dedicarte a esto. Lo mismo ocurre con tu destreza analizando y operando. Pero déjame decirte que aunque tengas una rentabilidad alta, si tu cuenta es pequeña (muy pequeña me refiero) no ganarás lo suficiente. Y con una rentabilidad muy modesta y una cuenta enorme, es obvio que sí que puedes vivir tranquilamente de tus operaciones.

De acuerdo, y para los que no somos ricos, ¿con qué tamaño de cuenta me puedo ganar la vida?

Vamos a mojarnos. Considero que si se hacen bien las cosas, con diez mil euros, es más que suficiente.

Sí, has leído bien, con 10,000€ (o un equivalente aprox. de 10,000 USD) se puede vivir del trading, incluso hay traders profesionales que podrían vivir con mucho menos.

Pero (siempre hay un pero), estamos hablando del caso de que conoces perfectamente el mercado que estás operando, los pares, tienes un conocimiento profundo del análisis técnico, de la acción del precio y tienes bastantes horas de vuelo. Para que te hagas una idea, durante los tres últimos años, he dedicado una media de dos o tres horas al día a analizar y operar en forex, y ese es el tiempo aproximado que me ha tomado el ser lo suficientemente rentable para dar el salto.

La medía en ser rentable en forex es entre dos y cuatro años para la gente constante y que le pone toda la carne en el asador a su trading.

¿Se puede vivir del trading? Por supuesto. Diría más, se puede vivir de operar un sólo par.

¿Es conveniente vivir única y exclusivamente del trading? Eso ya sería más discutible, depende de tu pasión, destreza y aguante. Pero eso ya lo dejamos para otro artículo....

Hasta pronto!


domingo, 5 de junio de 2016

Trader profesional versus Trader aficionado


Como decia Mark Douglas en Trading en la Zona, la diferencia entre los traders ganadores y los traders perdedores es su manera de pensar. En este post, veremos doce diferencias entre el pensamiento de un trader profesional (P) y un trader amateur (A):

-A: Piensa en cuánto va a ganar y no tiene en cuenta el riesgo.
-P: Lo primero que hace es evaluar el riesgo y después lo acepta.

-A: Quiere convencer al mercado.
-P: Deja que sea el mercado quien lo convenza.

-A: Tiene prisa por entrar y se precipita para salir.
-P: Espera las confirmaciones para entrar y salir.

-A: Quiere adivinar que va a hacer el mercado.
-P: Quiere observar qué está haciendo el mercado.

-A: Tiene una estrategia compleja y poco definida.
-P: Tiene una estrategia simple y clara, sin ambigüedades.

-A: Arriesga muy poco, o demasiado.
-P: Arriesga conforme le digan las probabilidades de éxito, nunca demasiado.

-A: No registra las operaciones
-P: registra las operaciones y se retroalimenta.

-A; Opera de manera impulsiva.
-P: Opera si y solo si hay señal conforme a su estrategia.

-A: Se obsesiona con el resultado de la operación, no piensa en probabilidades
-P: No le importa el resultado de la operación, pues entiende que dentro de las probabilidades hay ganadoras o perdedoras

-A: Se guía por si ve el precio subiendo o bajando.
-P: Se guía por las probabilidades de los principios del mercado: no compra en resistencia, y no vende en soporte.

-A: Opera contratendencia.
-P: Rara vez opera contratendencia, a no ser que sea scalper.

-A: Solo se fija en un Time Frame
-P: Tiene en cuenta todos los Time Frame del par.